Parmi toutes les sociétés canadiennes dont les actions sont négociées à l'occasion d'un échange, j'ai remarqué que seulement une poignée d'entre elles offrent des options (appels, puts). Quelle est la raison de cela N'offre pas d'options sur ses actions attirer plus d'attention sur le stock lui-même Une entreprise devrait comme ça et donc devrait offrir des options de négociation. Alors, pourquoi un grand nombre d'entreprises canadiennes n'offrent pas de négociation d'options? Je regardais la TSX (Bourse de Toronto). Une société (RY, Banque Royale du Canada) a des options sur NYSE, mais pas sur la TSX. Donc, peut-être a-t-il quelque chose à voir avec l'échange de TSX lui-même demandé Feb 3 14 à 21:35 Premièrement, votre question contient quelques fausses prémisses: Options aux États-Unis ne négocient pas sur le NYSE, qui est une bourse. Vous devez avoir regardé une liste d'un échange d'options. Il ya une poignée d'échanges d'options aux États-Unis et bien que deux d'entre eux ont NYSE dans le nom, se référant à NYSE en soi se réfère toujours à la bourse. Les entreprises ne sont généralement pas décider si les options de commerce pour leurs actions. L'échange et les autres acteurs du marché (market makers) décident de créer un marché pour eux. La Bourse de Toronto (TSX) est également une bourse de valeurs. Il ne liste aucune option. Si vous voulez voir les options cotées au Canada sur les actions, vous cherchez au mauvais endroit. Ensuite, oui, RY a des options cotées au Canada. Voilà quelque. Connaissez-vous la Bourse de Montréal (MX)? La MX fait partie du Groupe TMX, qui est propriétaire de la Bourse de Toronto (TSX) et de la Bourse de Montréal. Vous trouverez beaucoup d'actions canadiennes et d'options sur indice à la MX. Si vous avez un compte de négociation d'options avec un courtier canadien décent, vous devriez avoir accès à des options commerciales à la MX. Enfin, même compte tenu de l'existence de la MX, vous trouverez toujours que beaucoup de sociétés canadiennes n'ont pas d'options énumérées. Simplement: les stocks plus petits et / ou moins liquides n'ont pas assez de demande pour les options, donc les acheteurs d'ampères d'échange d'options n'offrent aucun. Il n'est pas rentable pour eux de créer un marché où il y aura très peu de participants. Répondue Feb 3 14 at 23:40 Les sociétés sont retirées des marchés des options. Ils ne peuvent ni permettre ni interdire à d'autres de les échanger, nonobstant les lois locales. Aucun marché national d'options n'est aussi prolifique que les États-Unis. En fait, la plupart des pays n'ont même pas de négociation d'options. Certains n'accordent même pas d'options mais plutôt des dérivés optionnels. Les finances au Canada sont beaucoup plus strictement réglementées que les États-Unis. Cette annexe sur l'admissibilité des options au Canada montre combien. Bien que l'admissibilité des États-Unis soit également rigoureuse, les contingents sont beaucoup moins restrictifs, de sorte qu'une petite entreprise très liquide peut également être incluse où elle serait exclue au Canada pour avoir échoué à la règle des 25 premiers. L'un des écrans les plus simples qu'un opérateur à court terme peut exécuter est pour la volatilité et le volume. Ma préférence personnelle consiste à examiner les stocks qui ont une fourchette de prix moyenne quotidienne de plus de 5 au cours des 60 derniers jours, et ont également un volume moyen de plus de 4 millions d'actions par jour. J'ajoute également une contrainte de prix qui ne porte que sur des valeurs supérieures à 10. Selon ce critère, ce sont les quatre titres les plus volatils ayant un volume significatif, ce qui offre une grande opportunité intrajournalière aux opérateurs. BlackBerry (Nasdaq: BBRY) est enclin à avoir de grands déplacements intra-journée. Selon le critère, c'est le stock le plus volatil de la liste. La volatilité moyenne sur 60 jours est de 6,41 ce qui signifie que presque tous les jours le stock a un swing significatif. Cela a été particulièrement vrai puisque le stock a éclaté de son accalmie latérale Juillet à Octobre 2011 le stock était sans tendance, et la volatilité a chuté. En novembre, une poussée à la hausse a signalé un changement potentiel dans la direction et une escalade de la volatilité. À l'heure actuelle, ce stock est amorcé pour les commerçants de jour et swing et le volume confirme que - le volume moyen au cours des 30 derniers jours est un peu plus de 70 millions d'actions. C'est le plus fort qu'il a été dans un certain temps, et les traders à long terme devraient également prendre note de cet intérêt d'achat fort. Herbalife (NYSE: HLF) est le deuxième stock le plus volatil au cours des 60 derniers jours avec une moyenne quotidienne de 6,17. Le volume moyen de 30 jours est un peu plus de 15,5 millions d'actions, ce qui est très faible historiquement parlant. Ce volume amplifié, par rapport à la plus habituelle de 1 à 2 millions d'actions dans le volume quotidien est de présenter quelques mouvements intra-jour grande. Après une forte baisse d'environ 45 en baisse à 24,24 en décembre, le titre s'est stabilisé quelque peu au milieu, se terminant à 35,75 le 5 février. Si cette volatilité va continuer, le volume devra rester élevé. Une chute vers 24.24 est susceptible de provoquer une grande agitation de nouveau, tout comme une hausse vers la résistance à 47. La chaîne de magasins bien connus J. C. Penney (NYSE: JCP) affiche une moyenne journalière (60) de 5,06. Depuis décembre, les stratégies de trading de type range-trading auraient bien fonctionné à mesure que le stock se déplaçait de côté. Alors que la volatilité semble élevée en fonction de la fourchette quotidienne, basée sur un contexte historique, il isnt. Si le stock s'éloigne de ce canal latéral s'attend à ce que la volatilité augmente. Recherchez une pause au-dessus de 21,75 ou une baisse en dessous de 17,35 ou 15,65. Jusqu'à ce que cela se produise, s'en tenir à la négociation de la gamme car il présente encore des possibilités. Les négociateurs à plus long terme devraient également garder un oeil sur ces niveaux, comme une violation de l'un d'entre eux est susceptible de prévoir la direction de la prochaine étape importante. Le volume moyen de 30 jours est de 8,5 millions d'actions, en hausse légèrement par rapport aux niveaux de volume observés au cours des deux dernières années. VIVUS (Nasdaq: VVUS) a le potentiel d'être très volatil. À l'heure actuelle, la fourchette quotidienne moyenne de 60 jours est de 5,53, mais à deux reprises en 2011, la moyenne aurait été le double. Le stock est passé de plus de 30 (juillet 2011) à un peu moins de 10 (novembre), et s'est maintenant stabilisé entre 11,89 et 15,54. Une baisse en dessous de 11,75 obtiendrez des traders pensant que la tendance baissière se poursuit et la volatilité est susceptible de reprendre davantage, surtout si elle commence à se diriger vers la marque 10. Si le stock élimine la résistance et obtient au-dessus de 15.60, la volatilité est également susceptible d'augmenter. Alors que le stock est encore volatile par rapport à la plupart des stocks, je pense que la véritable opportunité dans celui-ci réside dans l'attente d'une évasion des niveaux mentionnés. Le volume moyen de 30 jours est juste de moins de 4,8 millions d'actions, ce qui est assez standard au cours de la dernière année. Le dépistage de base ne nécessite pas de prendre des heures. Si vous êtes un trader à court terme à la recherche de la volatilité, l'écran pour les stocks qui ont constamment grandes gammes intra-jour et volume solide. Les traders de jour peuvent se concentrer sur les mouvements intra-day, pendant que les traders de balançoire peuvent vouloir attendre une rupture d'un niveau de prix significatif et le mouvement agité (volatil) résultant. Habituellement, ces stocks resteront volatiles pendant un certain temps, car ils sont basés sur une moyenne de 60 jours, mais si le volume commence à se tarir ou vous remarquez la gamme quotidienne commencent à diminuer, abandonner le stock et re-exécuter l'écran pour trouver un Nouveau lot de stocks volatils. Au moment de la rédaction de ce document, Cory Mitchell ne détenait aucune action dans une société mentionnée dans cet article. Options hebdomadaires Actions sous-jacentes Actions de titres admissibles. Parts de fonds négociés en bourse admissibles. Admissible à l'inscription d'options, selon les critères d'admissibilité déterminés par la Société canadienne de compensation de produits dérivés (CDCC). Critères d'éligibilité Les émissions sous-jacentes doivent répondre à des critères d'admissibilité rigoureux, y compris une liquidité et une capitalisation boursière suffisantes. Un contrat représente 100 parts d'un fonds négocié en bourse (peut être ajusté pour les divisions d'actions, les distributions, etc.) Cycle d'expiration Les contrats sont Inscrit à la négociation à l'ouverture le jeudi, à condition que ce soit un jour ouvrable. Si ce n'est pas un jour ouvrable, la cotation se fera le premier jour ouvrable précédent. Variation minimale de la prime d'option Options au-dessous de C0.10 C0.01 Options au prix de C0.10 ou plus C0.05 La prime par contrat est obtenue en multipliant la cote par 100 (par exemple, C2,75 fois 100 C275). Pour plus d'informations sur la négociation sur penny, consultez la circulaire 093-16. Prix de grève Au minimum, cinq prix de levée sont entre les prix courants du marché. Type de contrat Dernier jour de négoce Date d'expiration. Jour d'expiration L'un des cinq vendredis suivant la semaine d'inscription de l'option, qui est un jour ouvrable mais qui n'est pas un jour d'expiration pour les autres options déjà énumérées sur le même sous-jacent. Si un tel vendredi n'est pas un jour ouvrable, le jour d'expiration est le premier jour ouvrable précédent qui n'est pas un jour d'expiration pour les autres options déjà énumérées sur le même sous-jacent. Seuil de déclaration de position 250 contrats d'option. 500 contrats du même côté du marché, tous les mois contractuels combinés. Limite de position Les informations sur les limites de position peuvent être obtenues auprès de la Bourse car elles sont sujettes à des changements périodiques. Voir Circulaires. Limite de prix Un arrêt de négociation sera invoqué conjointement avec le déclenchement de disjoncteurs sur les problèmes sous-jacents. Par l'entremise de la Société canadienne de compensation de produits dérivés (CDCC). Par l'intermédiaire du Service de dépôt et de compensation CDS inc., Le troisième jour ouvrable suivant la date d'exercice. Heures de négociation 9 h 30 à 16 h La séance régulière débutera à 9 h 30 Chaque classe d'options ouvrira ses portes à la négociation lorsqu'un échange aura lieu sur une émission sous-jacente sur une bourse canadienne reconnue. Si aucun tel échange n'a encore eu lieu, la catégorie d'options ouvrira ses portes à 9 h 35. Société de compensation Société canadienne de compensation de produits dérivés (CDCC). Procédures de négociation Les informations contenues dans ce document sont fournies à titre d'information seulement et ne doivent pas être interprétées comme juridiquement contraignantes. Ce document est un résumé des spécifications des produits qui sont énoncées dans le Règlement de la Bourse de Montral Inc. (Règles de la Bourse). Bien que la Bourse de Montral Inc. s'efforce de tenir ce document à jour, elle ne garantit pas qu'il est complet ou exact. En cas de divergences entre les informations contenues dans le présent document et le règlement de la Bourse, ce dernier prévaudra. Le règlement de la Bourse doit être consulté dans tous les cas concernant les spécifications des produits.
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